Одного серпневого дня 1998 року стартапери Сергій Брін і Ларрі Пейдж дуже хвилювалися. За кілька годин у них була запланована зустріч із бізнес-ангелами — Девідом Черітоном і Енді Бехтольшаймом, які вже фінансували стартапи. Брін і Пейдж збиралися презентувати свій проект Google — пошукову систему, про яку тоді не знав ніхто.
Інвестори зі стартаперами зустрілися на задньому дворі будинку Черітона, де останні почали презентацію проекту. Він зацікавив інвесторів вже із перших хвилин. Стартапери запропонували революційну ідею — оплату за перехід на сайти. В результаті бізнес-ідея Google отримала $200 000 інвестицій, а у бізнес-ангелів з’явилася надія на значний прибуток у майбутньому.
Ця угода дала можливості для розвитку проекту, а бізнес-ангели через два десятиліття стали мільярдерами. Так, частка Бехтольшайма 2018 року оцінювалася у $7 млрд.
Угоди подібні до тої, що уклали засновники Google із бізнес-ангелами, вимірюються десятками тисяч одиниць на рік, але деякі проекти залишаються без уваги інвесторів.
Редакція Max Polyakov Space підготувала серію статей про інвестування в бізнес-проекти на різних етапах розвитку. У першому матеріалі представлений огляд двох способів фінансування — FFF і бізнес-ангели.
Сімейні кошти
Стартап на етапі ідеї здатен існувати без фінансування. Його засновникам може бути достатньо знань і часу для розвитку проекту. Але на більш пізніх стадіях розвитку стартапів без фінансування обійтися складно.
Проектам, які випускають пристрої, потрібно закуповувати продукцію конкурентів, щоб дослідити принципи її роботи, дизайн та інші аспекти. Проектам, що створюють програми, необхідні платні версії продуктів для дослідження ринку застосунків чи програми для вирішення завдань бізнесу або щоденної рутини.
Що перші, що другі можуть розраховувати на фінансування проекту друзями, рідними та підприємцями, які повірили в ідею, запропоновану стартаперами. У бізнес-співтоваристві цей спосіб фінансування називається FFF — Friends, Family, Fools (з англ. — друзі, родичі, дурні).
Друзі, рідні або підприємці, які повірили в ідею, можуть виділити будь-яку суму на розвиток проекту — хоч $100, хоч $100 000.
Ці кошти бувають безповоротними, як, зокрема, гранти. І тоді успіх або провал проекту не позначиться на інвесторах, адже вкладені кошти були, по суті, подарунком. Або ж гроші мають бути повернені — як до певного терміну, так і за запитом інвестора. У цьому випадку інвестиція працює як кредит або позика, який проект обіцяє повернути у конкретні строки або за запитом інвестора.
Аби правильно тлумачити наміри, укладають спеціальний нотаріально завірений договір, який зафіксує всі права і обов’язки сторін — відсутність або необхідність повернення інвестицій, ролі у проекті та інші моменти. Це дозволить уникнути непорозумінь і зберегти відносини з друзями, родичами та підприємцями у разі провалу або великого успіху проекту.
Отримані кошти після укладення договору для бізнес-ідеї відіграють дві основні ролі. Перша — це ресурс, що знадобиться для досліджень, для покупки ліцензій та багатьох інших аспектів, необхідних для розвитку проекту. Друга роль — репутаційна. Якщо проект отримав фінансування FFF, йому буде набагато легше переконати нових інвесторів у тому, що саме ця бізнес-ідея заслуговує на увагу.
Бізнес-ангели
Чим швидше розвивається проект, тим більше йому потрібно фінансових вкладень. Їх можуть забезпечувати бізнес-ангели. Це серійні досвідчені підприємці, що, як правило, вже відкрили кілька десятків успішних компаній.
Найбільше бізнес-ангелів — у США, і їхня кількість продовжує зростати. Управління малого бізнесу підрахувало, що у Сполучених Штатах вже понад 250 000 інвесторів. У сусідній Канаді в рази менше — від 20 000 до 50 000 ангелів.
Бізнес-ангели можуть виділити і величезні суми — до декількох мільйонів доларів. Наприклад, засновники Google загалом від бізнес-ангелів отримали фінансування близько $1 000 000, що допомогло інноваційному проекту стрімко розвиватися.
На відміну від попереднього способу фінансування, ангели не видають кошти просто так: вони хочуть не лишень повернути вкладену суму, але й примножити її. За статистикою, це виходить зробити лише у 20% випадків, оскільки 80% проектів у підсумку не дають прибутку, а у перший рік життя гине близько 90% стартапів. Окрім грошей, ангели ще отримують частку у проекті.
Скажімо, Енді Бехтольшайм отримав близько 1% акцій Google. Втім, його приклад — швидше виняток, аніж правило. Зазвичай частка ангела становить 10-25%, і навіть 40% у деяких випадках.
Ангели для підприємців стають ще й менторами — наставниками, що здатні підтримати команду, дають рекомендації, щоб допомогти проекту швидше розвиватися, налагодити бізнес-процеси та вирішити інші завдання.
Стартапери, аби не потрапити у незручну ситуацію, підписують з бізнес-ангелами спеціальний контракт. У ньому зазначений не лише порядок повернення інвестицій, а й ролі у проекті. Нерідкі випадки, коли ангели стають тими людьми, що приймають найважливіші рішення у проекті та навіть повністю змінюють плани засновників.
Як отримати перші інвестиції
Щоб отримати фінансування FFF та привернути увагу бізнес-ангелів, потрібно дотримуватися таких правил:
1. Розповідайте про проект за першої-ліпшої можливості
У стартаперів практично щодня є можливість познайомитися з тими, хто повірить у бізнес-ідею, на безкоштовних заходах, вебінарах, курсах для підприємців, і навіть у соціальних мережах.
Ще одна можливість — це бізнес-заходи, а також спеціалізовані конкурси для стартапів — Vernadsky Challenge, Ukrainian Startup Fund та багато інших.
На світовій арені про бізнес-ідеї можна розказати на ресурсі Medium, де підприємці з усього світу діляться своїми успіхами та поразками. А ще застерігають новачків щодо того, які можуть виникнути проблеми під час створення стартапу, та рекомендують, як допомогти його розвитку.
Корисними будуть і спеціальні пабліки в Facebook, з інформацією для стартапів, як знайти фінансування та підтримку. Так, для жіночих проектів у Берліні є група Women in Tech та багато інших.
2. Навчіться презентувати проект за одну хвилину
Мистецтво короткої презентації називається пітч. Він триває від однієї до десяти хвилин, які є у підприємця, щоб представити свій проект.
Еліша Отіс, засновник всесвітньо відомої марки ліфтів та ескалаторів, майже два століття тому брав участь у Нью-Йоркській виставці, на яку з’їхалися підприємці з усього світу. Отіс на цій виставці вразив усіх. Він увійшов до кабіни, а потім його помічник обрізав трос ліфта, через що всі відвідувачі виставки на мить жахнулися. Отіс повинен був провалитися, але цього не сталося. Таким чином він показав інновацію, яку застосував у своїй моделі ліфта — спеціальні стопори. Завдяки такій наочності він майже на два століття запам’ятався людям, і показав, як швидко презентувати свій продукт. Тепер така блискавична презентація називається elevator pitch — коли у вас є від кількох секунд до кількох хвилин у ліфті, щоб представити свій товар або ідею інвестору.
3. Обов’язково візьміть контакт потенційного інвестора
Отримані контактні дані збережіть та обов’язково зв’яжіться з інвестором якомога швидше, щоб нагадати про себе і проект, тому що пропозиції від стартапів до інвесторів надходять регулярно. Занадто великий ризик, що інвестор забуде про проект незабаром.
4. Завоюйте довіру
Інвестори зазвичай вкладають ресурси у людей, а не в бізнес-ідею. Щоб завоювати їхню довіру, покажіть шлях, який ви вже пройшли, скільки власних ресурсів вклали, щоб саме ваш проект отримав право на життя.
5. Робіть реалістичні прогнози
Досвідчені підприємці швидко розкусять стартапера, який не виконав “домашнього завдання” — аналізу ринку. Щоб цього не сталося, ретельно підготуйтеся та зробіть реалістичний прогноз і план розвитку проекту.
Без стартапів складно уявити сучасний світ. У багатьох містах світу турист може дістатися за допомогою Uber з аеропорту до готелю, який він забронював через Booking. До того ж відсутні проблеми мовного бар’єра, питання конвертації валюти або інші складнощі.
Uber, Booking і подібні проекти колись були стартапами. Це проекти, які знайшли підтримку інвесторів і тепер стали компаніями вартістю у мільярди доларів. Аби повторити успіх таких компаній, може вистачити хорошої ідеї та зацікавленого інвестора, який повірить у проект і виділить кошти на його розвиток.